投融資那點(diǎn)事兒：一本書(shū)輕松搞懂資本真相（附光盤(pán)）簡(jiǎn)介，目錄書(shū)摘

　　誰(shuí)是適合我們的合作伙伴？
　　盡職調查包括哪些內容？
　　投資協(xié)議的關(guān)鍵點(diǎn)有哪些？
　　我們的企業(yè)值多少錢(qián)？
　　投融資后如何度過(guò)“七年之癢”？
　　如何找到適合你的融資技巧？
　　搞懂投融資，其實(shí)很簡(jiǎn)單！
　　投融資的另類(lèi)解讀：像戀愛(ài)結婚一樣玩轉資本！

　　做企業(yè)，本質(zhì)上就是資本與產(chǎn)業(yè)的結合。有的企業(yè)借力資本助推，一飛沖天，創(chuàng )造了商業(yè)神話(huà)；有的企業(yè)牽手資本后，問(wèn)題迭出，經(jīng)營(yíng)每況愈下，最終不歡而散。與資本共舞，有時(shí)和風(fēng)細雨，有時(shí)疾風(fēng)迅雨。作為商業(yè)較量，窺投融資之“一斑”可觀(guān)商業(yè)社會(huì )之“全豹”。
　　《投融資那點(diǎn)事兒：一本書(shū)輕松搞懂資本真相（雙色）》以通俗易懂的語(yǔ)言，妙趣橫生的比喻，為讀者生動(dòng)解讀企業(yè)投融資。企業(yè)投融資如同婚姻嫁娶一樣，男婚女嫁，各有所求，各取所需。不了解彼此追求，不達到情投意合，不實(shí)現夫（婦）唱婦（夫）隨，婚姻歷程將注定坎坷；不了解資本真相，不懂得游戲規則，不把控市場(chǎng)運營(yíng)，融資征途將一路艱辛。贏(yíng)得資本紅利，像理解婚戀真諦一樣搞懂投融資那點(diǎn)事兒，在商業(yè)游戲中成為最終贏(yíng)家。

　　崔凱，工學(xué)和管理學(xué)雙博士學(xué)位，北大縱橫管理咨詢(xún)集團合伙人，戴維斯加州大學(xué)訪(fǎng)問(wèn)學(xué)者，上海交通大學(xué)安泰經(jīng)濟與管理學(xué)院兼職教授。曾擔任新農開(kāi)發(fā)（600359）、亞盛集團（600108）和保齡寶（002286）等多家上市公司獨立董事。調研過(guò)三十多個(gè)省市的數百家企業(yè)，在資本運營(yíng)領(lǐng)域積累了豐富的實(shí)戰經(jīng)驗，先后參與完成了達能分拆正廣和、中糧集團并購融氏企業(yè)、冠生園集團重組等項目。多次就熱點(diǎn)話(huà)題接受CCTV、中國經(jīng)營(yíng)報、阿里巴巴等媒體采訪(fǎng)。在“贏(yíng)家大講堂”主講的《資本運營(yíng)》課程視頻先后在國內三十多家電視臺播出。應邀在清華大學(xué)、北京大學(xué)、復旦大學(xué)、上海交通大學(xué)、浙江大學(xué)、南京大學(xué)等多所高校EMBA總裁班執教課程。
　　著(zhù)有財經(jīng)類(lèi)出版物《資本紅利：中國企業(yè)投融資攻略》《與資本共舞》《風(fēng)云并購》《私募掘金》《私募股權投資操作實(shí)務(wù)》等。

第1章 投融資：婚姻的藝術(shù)
中國經(jīng)濟進(jìn)入轉型期，增幅變緩，產(chǎn)能過(guò)剩、消費低迷、人口老齡化等問(wèn)題接踵而至。對于企業(yè)家而言，靠膽識和運氣賺錢(qián)的時(shí)代漸行漸遠。中國不需要這么多劣質(zhì)企業(yè)，當然也就不需要這么多平庸老板?；厮萸隁v史，分久必合，合久必分。如果激流勇進(jìn)的難度很大，那就需要選擇合縱連橫、投資融資、合資合作，甚至見(jiàn)好就收、全身而退，把企業(yè)一賣(mài)了之。你的選擇會(huì )是什么？

《三國演義》中劉備的資本謀略／002
投融資：男大當婚、女大當嫁／009
與投融資有關(guān)的幾個(gè)基本概念／015
從產(chǎn)業(yè)經(jīng)營(yíng)轉型到資本運營(yíng)／024

第2章 投融資策略：愛(ài)情的道理
企業(yè)發(fā)展面臨的問(wèn)題是資金，還是資源？投資者的優(yōu)點(diǎn)和缺點(diǎn)是什么？各方存在哪些戰略協(xié)同？在投融資實(shí)踐中，需要把握哪些關(guān)鍵點(diǎn)？如何把控合資的節奏？

協(xié)同效應：麻將的牌理／030
投融資的關(guān)鍵流程／032
把握投融資的關(guān)鍵要素／035

第3章  盡職調查：戀愛(ài)的玄機
投融資不能“閃婚”，從相識到相愛(ài)，互相了解是必不可少的過(guò)程。相親前俊男靚女們都要梳洗打扮一番，以便給對方留下美好的“第一印象”，同樣的道理，企業(yè)合資前也要“當窗理云鬢，對鏡貼花黃”。盡職調查是一項系統工程，從財務(wù)報表到法務(wù)審計，從盈利模式到管理團隊，前前后后，里里外外，翻箱倒柜，掘地三尺。如此折騰，投融資雙方該如何面對？

盡職調查流程／050
立項初審：“相親”第一面／052
盡職調查：循序漸進(jìn)／055
關(guān)注“廟”，更要關(guān)注“和尚” ／061
附件：盡職調查提綱／068

第4章 合同協(xié)議：訂婚的事項
愛(ài)情需要承諾，投融資需要協(xié)議。如果各方“婚后”都能依約行事，合同協(xié)議其實(shí)就是一份可以永遠鎖在抽屜里的廢紙?？上Э坷鎭?lái)維系的“婚姻”往往非常脆弱，雙方最好還是“丑話(huà)說(shuō)在前頭”。當然，再完備的合同協(xié)議也不可能做到滴水不漏，維系婚姻的不是“結婚證”，而是“感情”，心理契約往往與法律契約同樣重要。

合同應該包括哪些內容／074
合同中需要注意的關(guān)鍵事項／081
附件：《投資協(xié)議》范例／124

第5章 企業(yè)估值：彩禮與嫁妝
在企業(yè)尋求融資的過(guò)程中，很多企業(yè)家并不了解企業(yè)的價(jià)值所在。自己的企業(yè)值多少錢(qián)，這是很多企業(yè)家都在思考的問(wèn)題，盡管這個(gè)問(wèn)題很難找到絕對正確的答案。估值是一個(gè)量體裁衣的過(guò)程，絕非搬來(lái)一套工具模型填上財務(wù)數據就可以解決。我們會(huì )關(guān)注廠(chǎng)房設備，但更要關(guān)注企業(yè)的核心資產(chǎn)，如經(jīng)營(yíng)團隊、客戶(hù)資源等。

估值：哲學(xué)VS數學(xué)／132
四個(gè)估值案例解析／139
喝杯咖啡的時(shí)間學(xué)會(huì )估值／145
財務(wù)經(jīng)理的“一根筋”／158

第6章 投融資以后：“七年之癢”
婚姻，本質(zhì)上不是房子和汽車(chē)的結合，而是兩個(gè)人的結合；投融資，本質(zhì)上不是廠(chǎng)房和資金的結合，而是兩群人的結合。無(wú)論如何，企業(yè)掌門(mén)人都必須明白：從投融資那一刻起，“一個(gè)人說(shuō)了算”的單身日子就結束了，今后將是有商有量的“二人世界”，需要彼此承擔更多的責任和義務(wù)，更要學(xué)會(huì )尊重與包容。

整合重組“十步法”／162
難點(diǎn)：團隊、裁員與文化／167
離婚：如果我們不再相愛(ài)／176

第7章 融資技巧：抱得美人歸
“酒香不怕巷子深”已經(jīng)成為過(guò)去。企業(yè)融資不能不擇手段，但在心態(tài)上應該積極主動(dòng)。策略雖然不能從根本上解決問(wèn)題，但至少能增加投資者對融資企業(yè)的好感。接下來(lái)，我們就聊聊融資實(shí)踐中有哪些“增加勝算”的策略。

正視自身存在的問(wèn)題／180
寫(xiě)好《商業(yè)計劃書(shū)》／184
路演與談判策略／193
三板掛牌：機會(huì )VS雞肋／197
附件：商務(wù)談判接待表／201

第8章 投融資實(shí)戰：案例分析
青島啤酒和冠生園，我們耳熟能詳的兩家百年企業(yè)。在過(guò)去的20年中，兩家企業(yè)都在尋求通過(guò)并購與融資來(lái)做大做強，然而結局卻大相徑庭、發(fā)人深省。筆者將通過(guò)對這兩家企業(yè)投融資過(guò)程的解析，與大家一道體會(huì )資本運營(yíng)的“冰火兩重天”。

青島啤酒：與資本共舞／206
冠生園：資本運營(yíng)坎坷路／220